¿Cuántas deducciones fiscales por I+D+i aprovechan de verdad las empresas?

Las deducciones fiscales por I+D+i son uno de los principales instrumentos del Estado para incentivar la inversión privada en innovación. Entre lo que las empresas generan en forma de crédito fiscal y lo que realmente logran aplicar sobre su Impuesto de Sociedades, sin embargo, sigue habiendo una distancia significativa. “Hace unos días, en uno de esos corrillos que se forman en los eventos de I+D+i, escuché a varios directivos comentar que en la práctica muy pocas deducciones llegan a aplicarse, quizá menos del 10%”, recuerda José Miguel Carrión, responsable de incentivos fiscales de Zabala Innovation. Los datos oficiales muestran un panorama menos extremo, pero aún con margen de mejora, en el que menos de dos tercios de las deducciones generadas por I+D+i llegan a aplicarse.

Las empresas españolas generaron en el ejercicio fiscal 2022 deducciones por un total estimado de 1.081,7 millones de euros, mientras que las deducciones efectivamente aplicadas en ese mismo periodo se situaron en 650,3 millones de euros. Es decir, solo se ha aplicado en torno al 60% del volumen generado, dejando un tercio de ese potencial sin materializar, según la última Memoria de solicitudes de Informes Motivados, publicada el pasado julio por el Ministerio de Ciencia, Innovación y Universidades.

¿Por qué las empresas no aplican todas las deducciones?

“La diferencia no implica necesariamente que el sistema no funcione, sino que su mecánica fiscal no es del todo eficiente”, explica Carrión. “Las deducciones se generan cuando la empresa ejecuta el gasto en innovación, pero se aplican sobre la cuota del Impuesto de Sociedades del año siguiente, y si esa cuota no es suficiente, se arrastran hasta 18 ejercicios posteriores”, añade.

En muchos casos, las compañías acumulan un crédito fiscal que solo podrán aprovechar con el tiempo, si logran beneficios. En el otro extremo, la posibilidad de monetizar esas deducciones – convertirlas en liquidez mediante el cheque fiscal previsto por la Ley del Impuesto sobre Sociedades – ofrece una salida, pero con condiciones: la Administración retiene un 20% del importe y exige mantener el empleo y reinvertir el beneficio en nuevos proyectos.

“El resultado es un sistema técnicamente sólido, pero poco inmediato, en el que, en un tercio de las empresas, la deducción fiscal se comporta más como un activo a largo plazo que como un estímulo financiero inmediato”, subraya Carrión.

Una tendencia de crecimiento sostenido

Pese a las limitaciones, el uso de este incentivo no deja de crecer. Las deducciones fiscales por I+D+i generadas han pasado de los 365 millones de euros en el ejercicio fiscal 2010 hasta casi los 1.100 millones de euros en 2022, lo que supone casi triplicar la cifra en 12 años. El impulso procede, sobre todo, de la innovación tecnológica, que ya representa más de la mitad del total. En 2022, las deducciones estimadas por innovación ascendieron a 586 millones de euros, frente a los 495 millones de euros de las deducciones por I+D.

El peso de la innovación aplicada – desarrollo de software, automatización industrial, digitalización o nuevos procesos productivos – ha desplazado al de la investigación más clásica, una tendencia que se repite en los informes de los últimos años.

La aplicación efectiva crece, pero no al mismo ritmo

En paralelo, las deducciones efectivamente aplicadas muestran una evolución mucho más moderada. En 2011, el total aplicado fue de 292 millones de euros. Una década después, en el ejercicio fiscal 2022, 423,6 millones de euros se aplicaron de manera ordinaria y 226,7 millones de euros a través del cheque fiscal.

El crecimiento es constante, pero más plano que el de las deducciones generadas. Mientras estas últimas aumentan un 196% desde 2011, las aplicadas lo hacen un 123%.

En palabras de Carrión, “todo ello significa que cada año se genera más crédito fiscal del que se usa, lo que engorda la bolsa de deducciones pendientes y refleja una asimetría estructural entre el ritmo de inversión en innovación y la capacidad de aprovechar su retorno fiscal”.

De incentivo contable a herramienta de política industrial

Para este experto, el desfase entre lo generado y lo aplicado tiene lecturas múltiples. “Por un lado, pone de relieve la capacidad creciente del tejido empresarial para generar proyectos certificados como I+D+i, lo que es una buena noticia en términos de inversión tecnológica”, destaca. “Por el otro, señala que una parte relevante de esos incentivos no llega a materializarse en liquidez o ahorro inmediato, especialmente en el caso de las pymes y startups, que suelen carecer de cuota suficiente en el Impuesto de Sociedades para aplicarlos”, añade.

Según la memoria del departamento que dirige Diana Morant, el sistema español ofrece uno de los incentivos fiscales más potentes de Europa, pero aún no se ha generalizado plenamente su uso. La brecha entre deducciones generadas y aplicadas – aproximadamente un 40% – sigue siendo amplia, pero también constante en los últimos años, lo que sugiere que el sistema “ha alcanzado una cierta estabilidad”, dice Carrión.

“La clave para reducir esa distancia es facilitar la aplicación práctica del incentivo: acortar los plazos del cheque fiscal, aumentar el límite de cuota para las deducciones fiscales, y consolidar el tax lease – es decir, la transferencia de deducciones fiscales por I+D+i de una empresa a otra – como instrumento palanca en su uso”, asegura este experto. “Aunque no todo lo generado se aplica, cada euro certificado como deducción representa una apuesta por convertir la ciencia y la tecnología en inversión tangible, con retorno económico y fiscal”, concluye.